DGA & financiering van de eigen woning

03/02/2026 • 3 minuten lezen

Tjarko Denekamp

Heb je als directeur-grootaandeelhouder (dga) structureel veel geld over in je bv? Dan heb je extra mogelijkheden om een eigen woning te financieren. Behalve bij de bank een hypotheek afsluiten, kun je namelijk ook bij jouw eigen bv lenen. Of je bv kan dividend aan je uitkeren. Wanneer je in privé (box 3) eigen middelen beschikbaar hebt, kun je er ook over nadenken om deze privémiddelen in je eigen huis te investeren. In dit artikel gaan we hier dieper op in.

Eigenwoningforfait en renteaftrek

Voor jouw privésituatie maakt het in principe niet uit of je leent bij de bank of bij je bv. In beide gevallen mag je de rente onder voorwaarden aftrekken van je inkomen in box 1. Je bespaart hiermee maximaal ongeveer 37,5% inkomstenbelasting. Ook als (de top van) je inkomen in box 1 tegen het hoogste tarief van 49,5% wordt belast. Houd hierbij ook rekening met het eigenwoningforfait. Dat is een bijtelling op je inkomen.

Lenen bij je eigen bv

Leen je voor je woning bij je eigen bv? Dan verandert er iets in je bv. De bv zet spaargeld of beleggingen om in een lening aan jou. Stel dat de rente die je aan je bv betaalt 3,5% is. Vanuit de bv gezien is dit dan de belegging. Of dat gunstig is, hangt af van de vraag welk rendement je bv zou halen als het geld op een andere manier wordt belegd. Is dat rendement hoger? Dan is lenen bij de bv niet gunstig. Is dat rendement lager? Dan is lenen bij de bv wel gunstig.

Bij een lening bij je eigen bv voor je woning moet je er wel voor zorgen dat de lening in box 1 valt en niet onder de regeling voor excessief lenen. Dit is iets om te overleggen met je belastingadviseur.

Beleggen in de bv

Naast de vraag ‘wat is de meest gunstige belegging voor je bv?’ is er ook de vraag ‘is het eigenlijk wel gunstig om in je bv te beleggen?’. Het alternatief is dat je dividend uitkeert en in privé (box 3) gaat beleggen of investeert in je woning.

In veel gevallen moet je over het vermogen in je bv nog box 2-belasting betalen op het moment dat je het eruit haalt. In 2026 geldt een getrapt tarief in box 2. Tot € 68.843 (bij fiscaal partners samen € 137.686) aan box 2-inkomen is het tarief 24,5%, daarboven 31%. De vuistregel is dat afrekenen tegen 31% en beleggen in privé ongunstig is. Beleggen in de bv is dan gunstiger.

Dit ligt wel genuanceerder als je de 24,5%-schijf kunt benutten. Het kan gunstig zijn om (jaarlijks) dividend uit te keren binnen deze tariefschijf en de lening stap voor stap af te lossen. Het verwachte rendement en hoe lang je wilt gaan beleggen zijn dan belangrijke factoren.

Een extra aandachtspunt is dat de effectieve belastingdruk op dividend uit de bv hoger kan uitvallen dan 24,5%. De algemene heffingskorting en ouderenkorting zijn namelijk afhankelijk van je inkomen, en een dividenduitkering verhoogt dat inkomen. Hierdoor kan de effectieve belastingdruk op een dividenduitkering oplopen tot bijna 43%.

Lees ook: Hoe laat je jouw vermogen groeien, in privé of bv?

Gebruik van privévermogen

Gebruik je privévermogen (box 3) om je eigen huis te financieren? Dan hoef je geen rente te betalen. Je loopt dan wel het rendement mis dat je met dit vermogen had kunnen behalen. Of dat gunstig is, hangt af van het rendement dat je anders zou hebben gehaald.

Het is een kwestie van … rekenen

Het is niet altijd makkelijk te zeggen wat voor jou persoonlijk het meest voordelig is. Het komt neer op rekenen met de uitgangspunten die voor jouw situatie gelden. Vraag een adviesgesprek aan met een van onze adviseurs als je meer inzicht wilt in jouw situatie.